无人配送车赛道风虽大水亦深 竞争与挑战并存。在L4级自动驾驶的发展中，Robotaxi曾被视为最具潜力的应用场景。然而，技术瓶颈、商业化进程缓慢以及相关风险使得这一领域进展不如预期。与此同时，无人配送车却意外地成为突破点，在商业化道路上取得了显著进展。

2025年9月，新石器无人车在浙江桐庐生产基地迎来第10000台整车下线，标志着无人配送车行业迈入大规模商业化阶段，并实现正向盈利。这一里程碑事件不仅让新石器公司振奋，也吸引了更多资本和企业的关注。

仅在9月份，德赛西威和佑驾创新两家上市公司就发布了新品，正式进军无人配送车市场。此外，还有多家实力更强的企业计划进入该领域。然而，从新能源汽车的发展历程来看，赛道热并不意味着所有参与者都能成功，核心竞争力在于对产业的深刻理解和洞察。

随着新玩家的密集入局，无人配送车行业的竞争逻辑正在发生变化，从初创公司的“单点比拼”升级为巨头引领的“生态对抗”。当前市场已形成“先行者领跑、新玩家突围、潜在者蓄力”的三层格局。第一梯队的新石器和九识凭借先发优势占据主要市场份额，第二梯队的德赛西威和佑驾创新则携资金和技术优势入场，而潜在变量如Momenta、华为和比亚迪若正式入局，可能通过其综合优势改写行业竞争规则。

行业竞争已经从单一产品层面扩展到全链条对抗。早期入局者如新石器已构建起供应链、运营和数据的全链条优势，但新玩家也通过差异化技术和价格优势试图打开市场缺口。巨头的跨界可能通过垂直整合能力和与场景方的深度绑定，进一步挤压现有玩家的生存空间。